Cele mai bune ETF-uri pentru investiții inteligente
6 OCT., 2026
Cuprins
Cele mai bune ETF-uri în 2026 nu sunt neapărat fondurile care au avut cel mai mare randament în ultimul an. Pentru un investitor din România, contează indicele urmărit, diversificarea, costurile, lichiditatea, moneda și modul în care ETF-ul se integrează în portofoliu.
Am analizat pentru voi ETF-uri globale, ETF-uri pe S&P 500, piețe emergente, obligațiuni și expuneri sectoriale. Scopul nu este să anticipăm care ETF va avea cel mai mare randament, ci să identificăm instrumentele care merită analizate în funcție de obiectivul investitorului.
Pe scurt:
- Acumulare vs. distribuție: modul în care sunt tratate dividendele trebuie analizat inclusiv din perspectivă fiscală.
- Pentru diversificare globală: ETF-urile care urmăresc MSCI World, FTSE All-World sau indici similari pot constitui nucleul unui portofoliu.
- Pentru expunere pe SUA: ETF-urile UCITS care urmăresc S&P 500 oferă acces la companiile americane cu capitalizare mare.
- Costurile contează: TER-ul, spread-ul și comisioanele brokerului influențează randamentul net.
XTB România
Investește cu XTB, un broker rezident în România, și bucură-te de avantajele fiscale
⭐️ 8,75 /10
Ce sunt ETF-urile și de ce sunt atât de populare în 2026
Un ETF este în esență un fond de investiții care investește într-un coș de titluri. Există 5 elemente care îl diferențiază de fondurile tradiționale:
- ETF-urile se comportă ca acțiunile. Cu alte cuvinte, pot fi cumpărate și vândute în orice moment al zilei, un avantaj pe care fondurile de investiții nu îl au.
- Pe lângă comisionul anual de administrare, care este aproape întotdeauna mai mic decât cel al fondurilor indexate, există și comisionul brokerului pentru fiecare operațiune de cumpărare și vânzare.
- Sunt transparente, în sensul că putem cunoaște în orice moment valoarea netă a activelor și compoziția portofoliului.
- Au un proces de creare și rambursare care le face mai eficiente din punct de vedere fiscal în operațiunile lor interne, nu sunt supuse unui flux masiv de retrageri care afectează gestionarea și randamentele și au și costuri operaționale mai mici.
- În virtutea punctelor anterioare, există o varietate mai mare de expuneri comparativ cu fondurile indexate.
Cu câteva ETF-uri, puteți crea un portofoliu de investiții bine diversificat la un cost foarte limitat. Avantajele și motivele pentru a investi în ETF-uri sunt costurile și comisioanele reduse si faptul că sunt deja diversificate și simplul lor.
👉 ETF-uri de acumulare sau distribuție? Care ți se potrivesc?
Mai mult, sunt ușor de înțeles și de analizat în comparație cu un fond de investiții de gestionare activă sau o acțiune.
În opinia noastră, avantajul major al ETF-urilor nu este doar costul redus, ci posibilitatea de a obține o expunere diversificată printr-un instrument relativ simplu și transparent.
Care sunt cele mai bune ETF-uri în 2026?
Pe piață veți găsi o multitudine de ETF-uri pe diferiți indici și multe dintre aceste fonduri tranzacționate pe bursă replică de fapt același indice.
👉 Cum să investești în indici bursieri: Fonduri și ETF-uri
Am selectat ETF-urile din acest ghid pornind de la utilitatea lor într-un portofoliu, nu doar de la randamentul recent.
Criteriile pe care le-am urmărit:
- diversificarea portofoliului;
- indicele sau strategia urmărită;
- TER și celelalte costuri;
- dimensiunea și lichiditatea fondului;
- metoda de replicare;
- acumularea sau distribuirea veniturilor;
- istoricul fondului;
- rolul pe care ETF-ul îl poate avea într-un portofoliu pe termen lung.
Cele mai bune ETF-uri din țări dezvoltate
👉 Investiții în ETF-uri: cele mai favorabile și defavorabile țări
Cele mai bune ETF-uri pentru piețele emergente
Cele mai bune ETF-uri pe obligațiuni
👉 Obligațiuni explicate: o altă alternativă de a investi
Top cele mai bune ETF-uri în 2026 (exemple concrete)
Lista de mai jos include ETF-uri care au înregistrat performanțe ridicate în perioada analizată. Randamentele istorice ne ajută să identificăm tendințe și segmente de piață cu momentum, dar nu garantează continuarea performanței. Din acest motiv, considerăm că selecția trebuie analizată împreună cu nivelul de risc, costurile, diversificarea și orizontul investițional.
👉 În acest articol puteți vedea alte ETF-uri pentru a investi în dividende.
Cele mai bune ETF-uri europene
Iată selecția celor mai bune ETF-uri europene din ultimii 3 ani:
👉 Cele mai bune fonduri de venit fix: stabilitate și încredere
Cele mai bune ETF-uri pe țară
Deoarece uneori există mai mult de un ETF pentru fiecare țară, voi enumera doar ETF-ul cu cea mai bună performanță pentru acea țară, astfel încât să avem cele 3 țări cu cea mai bună performanță în ultimii 3 ani.
👉 Cele mai bune Fonduri și ETF-uri Românești
Cele mai bune ETF-uri pe sector
În final, acestea sunt ETF-urile sectoriale cu cele mai bune performanțe din ultimii 3 ani. Deoarece există multe similare în același sector, voi enumera cele mai bune sectoare și ETF-urile corespunzătoare pentru a nu fi repetitiv.
ETF: care e potrivit pentru portofoliul tău
Un lucru este să știi care sunt cele mai bune ETF-uri pentru portofoliul și strategia ta, altul este să știi când un fond tranzacționat pe bursă este optim pentru tine.
Există mulți indicatori pe care îi poți folosi ca să alegi și să analizezi ETF-ul care se potrivește cel mai bine nevoilor tale, dar cei trei de mai jos sunt cei mai importanți:
- TER sau Total Expense Ratio, care indică costul total al ETF-ului.
- Spread-ul său bid/ask sau spread bid/ask pentru că vă va da indicii despre lichiditatea sa
- Indicele pe care îl replică, care vă va spune în ce investiți.
În plus, este foarte important să fii la curent cu ceea ce se întâmplă pe piață. De aceea, majoritatea brokerilor oferă opțiunea de a vizualiza cele mai populare ETF-uri, cele mai tranzacționate în prezent, precum și pe cele care au înregistrat cele mai mari scăderi. Aceste informații te pot ajuta să descoperi noi oportunități de investiție pe care, altfel, poate nu le-ai fi luat în considerare.
De exemplu, prin intermediul platformei XTB poți vedea toate aceste informații foarte simplu, dintr-o singură privire.
Cum sunt impozitate ETF-urile în România în 2026?
Fiscalitatea este un criteriu important atunci când alegi un ETF și brokerul prin care investești.
Începând cu 1 ianuarie 2026, pent
ru câștigurile obținute din vânzarea titlurilor de valoare prin intermediari rezidenți fiscal în România se aplică un impozit reținut la sursă de:
- 3%, dacă titlurile au fost deținute cel puțin 365 de zile;
- 6%, dacă au fost deținute mai puțin de 365 de zile.
Pentru câștigurile din transferul titlurilor de valoare care nu sunt realizate prin intermediari rezidenți, cota de impozitare a crescut la 16% începând cu 2026.
În cazul ETF-urilor cu distribuție trebuie luată în calcul separat și fiscalitatea veniturilor distribuite. De aceea, înainte de a alege între un ETF cu acumulare și unul cu distribuție, merită analizate atât strategia de investiții, cât și implicațiile fiscale aplicabile situației tale.
Deci care sunt cele mai bune ETF-uri pentru investiții pe termen lung?
Pe termen lung, nu există un singur ETF care să fie „cel mai bun” pentru orice investitor. Din analiza noastră, diferențele importante apar la nivelul indicelui urmărit, diversificării, costurilor, riscului și expunerii geografice sau sectoriale.
Pentru un investitor care urmărește un portofoliu simplu, un ETF global diversificat poate reprezenta nucleul strategiei. Un ETF S&P 500 oferă o expunere mai concentrată pe companiile americane cu capitalizare mare, în timp ce piețele emergente pot completa expunerea geografică.
În final, cele mai bune ETF-uri pentru investiții pe termen lung sunt cele care se potrivesc obiectivelor, orizontului de timp și toleranței la risc a fiecărui investitor. Pentru un portofoliu diversificat, un ETF global poate reprezenta nucleul, în timp ce expunerile pe piețe emergente, obligațiuni, factori sau sectoare pot avea un rol complementar.
Din analiza noastră, diferența importantă nu este între ETF-ul aflat pe locul 1 și cel aflat pe locul 2 într-un clasament anual, ci între un ETF potrivit strategiei tale și unul ales exclusiv pentru că a avut recent un randament ridicat.
Tu ce criteriu consideri cel mai important atunci când alegi un ETF: costurile, diversificarea, indicele urmărit sau performanța?
FAQ
* Tranzacționarea este riscantă și ar putea duce la pierderea parțială sau totală a capitalului investit.
Informațiile sunt furnizate doar în scop informativ și educațional și nu reprezintă sfaturi financiare și/sau recomandări de investiții.
XTB:
Investițiile sunt riscante. Investește responsabil.
Tranzacționarea este riscantă și ar putea duce la pierderea parțială sau totală a capitalului investit.
Informațiile sunt furnizate doar în scop informativ și educațional și nu reprezintă sfaturi financiare și/sau recomandări de investiții.
CFD-urile sunt instrumente complexe și au un risc ridicat de a pierde rapid bani din cauza efectului de levier. 71% din conturile investitorilor de retail pierd bani atunci când tranzacționează CFD-uri cu acest furnizor. Ar trebui să luați în considerare dacă înțelegeți modul în care funcționează CFD-urile și dacă vă puteți permite să vă asumați riscul ridicat de a vă pierde banii.
Dacă simți că alegerea unui ETF este mai complicată decât pare, nu ești singur. Există sute de opțiuni, diferențe subtile între ele și multe decizii care pot afecta randamentul pe termen lung. Partea bună? Odată ce înțelegi criteriile corecte, procesul devine simplu și logic.
În acest ghid vei vedea exact cum alegi ETF-urile potrivite și ce opțiuni merită analizate în 2026.
Pe scurt:
- ETF-urile oferă diversificare instantă cu costuri reduse
- Cele mai populare urmăresc indici precum S&P 500 sau MSCI World
- Diferența între acumulare și distribuție afectează impozitarea
- Alegerea corectă depinde de obiectivul tău (creștere vs venit)
XTB România
Investește cu XTB, un broker rezident în România, și bucură-te de avantajele fiscale
⭐️ 8,75 /10
Ce sunt ETF-urile și de ce sunt atât de populare în 2026
Un ETF este în esență un fond de investiții care investește într-un coș de titluri. Există 5 elemente care îl diferențiază de fondurile tradiționale:
- ETF-urile se comportă ca acțiunile. Cu alte cuvinte, pot fi cumpărate și vândute în orice moment al zilei, un avantaj pe care fondurile de investiții nu îl au.
- Pe lângă comisionul anual de administrare, care este aproape întotdeauna mai mic decât cel al fondurilor indexate, există și comisionul brokerului pentru fiecare operațiune de cumpărare și vânzare.
- Sunt transparente, în sensul că putem cunoaște în orice moment valoarea netă a activelor și compoziția portofoliului.
- Au un proces de creare și rambursare care le face mai eficiente din punct de vedere fiscal în operațiunile lor interne, nu sunt supuse unui flux masiv de retrageri care afectează gestionarea și randamentele și au și costuri operaționale mai mici.
- În virtutea punctelor anterioare, există o varietate mai mare de expuneri comparativ cu fondurile indexate.
Trebuie adăugat că, din cauza punctului 4, diferiți manageri de fonduri își schimbă structura în ETF-uri, cum ar fi DFA și JPMorgan. Și chiar și unii manageri activi precum Cathie Wood și ETF-urile sale ARK.
Cu câteva ETF-uri, puteți crea un portofoliu de investiții bine diversificat la un cost foarte limitat. Avantajele și motivele pentru a investi în ETF-uri sunt costurile și comisioanele reduse si faptul că sunt deja diversificate și simplul lor.
👉 ETF-uri de acumulare sau distribuție? Care ți se potrivesc?
Mai mult, sunt ușor de înțeles și de analizat în comparație cu un fond de investiții de gestionare activă sau o acțiune.
Cele mai bune ETF-uri de cumparat în anul 2026
Pe piață veți găsi o multitudine de ETF-uri pe diferiți indici și multe dintre aceste fonduri tranzacționate pe bursă replică de fapt același indice.
👉 Cum să investești în indici bursieri: Fonduri și ETF-uri
Mai jos aveți o listă cu cele mai bune ETF-uri de inclus într-un portofoliu de investiții.
Filtrele folosite au fost:
- ETF-uri cu un portofoliu larg și diversificat.
- ETF-uri care servesc la crearea nucleului portofoliilor indexate pe termen lung.
- Care au obținut rezultate bune în ultimii 5 ani.
Cele mai bune ETF-uri din țări dezvoltate
👉 Investiții în ETF-uri: cele mai favorabile și defavorabile țări
Cele mai bune ETF-uri pentru piețele emergente
Cele mai bune ETF-uri pe obligațiuni
👉 Obligațiuni explicate: o altă alternativă de a investi
Top cele mai bune ETF-uri în 2026 (exemple concrete)
Lista de mai jos include ETF-uri care au înregistrat performanțe ridicate în perioada analizată. Randamentele istorice ne ajută să identificăm tendințe și segmente de piață cu momentum, dar nu garantează continuarea performanței. Din acest motiv, considerăm că selecția trebuie analizată împreună cu nivelul de risc, costurile, diversificarea și orizontul investițional.
👉 În acest articol puteți vedea alte ETF-uri pentru a investi în dividende.
Cele mai bune ETF-uri europene
Iată selecția celor mai bune ETF-uri europene din ultimii 3 ani:
👉 Cele mai bune fonduri de venit fix: stabilitate și încredere
Cele mai bune ETF-uri pe țară
Deoarece uneori există mai mult de un ETF pentru fiecare țară, voi enumera doar ETF-ul cu cea mai bună performanță pentru acea țară, astfel încât să avem cele 3 țări cu cea mai bună performanță în ultimii 3 ani.
👉 Cele mai bune Fonduri și ETF-uri Românești
Cele mai bune ETF-uri pe sector
În final, acestea sunt ETF-urile sectoriale cu cele mai bune performanțe din ultimii 3 ani. Deoarece există multe similare în același sector, voi enumera cele mai bune sectoare și ETF-urile corespunzătoare pentru a nu fi repetitiv.
ETF: care e potrivit pentru portofoliul tău
Un lucru este să știi care sunt cele mai bune ETF-uri pentru portofoliul și strategia ta, altul este să știi când un fond tranzacționat pe bursă este optim pentru tine.
Există mulți indicatori pe care îi poți folosi ca să alegi și să analizezi ETF-ul care se potrivește cel mai bine nevoilor tale, dar cei trei de mai jos sunt cei mai importanți:
- TER sau Total Expense Ratio, care indică costul total al ETF-ului.
- Spread-ul său bid/ask sau spread bid/ask pentru că vă va da indicii despre lichiditatea sa
- Indicele pe care îl replică, care vă va spune în ce investiți.
În plus, este foarte important să fii la curent cu ceea ce se întâmplă pe piață. De aceea, majoritatea brokerilor oferă opțiunea de a vizualiza cele mai populare ETF-uri, cele mai tranzacționate în prezent, precum și pe cele care au înregistrat cele mai mari scăderi. Aceste informații te pot ajuta să descoperi noi oportunități de investiție pe care, altfel, poate nu le-ai fi luat în considerare.
De exemplu, prin intermediul platformei XTB poți vedea toate aceste informații foarte simplu, dintr-o singură privire.
Cum sunt impozitate ETF-urile în România în 2026?
Fiscalitatea este un criteriu important atunci când alegi un ETF și brokerul prin care investești.
Începând cu 1 ianuarie 2026, pent
ru câștigurile obținute din vânzarea titlurilor de valoare prin intermediari rezidenți fiscal în România se aplică un impozit reținut la sursă de:
- 3%, dacă titlurile au fost deținute cel puțin 365 de zile;
- 6%, dacă au fost deținute mai puțin de 365 de zile.
Pentru câștigurile din transferul titlurilor de valoare care nu sunt realizate prin intermediari rezidenți, cota de impozitare a crescut la 16% începând cu 2026.
În cazul ETF-urilor cu distribuție trebuie luată în calcul separat și fiscalitatea veniturilor distribuite. De aceea, înainte de a alege între un ETF cu acumulare și unul cu distribuție, merită analizate atât strategia de investiții, cât și implicațiile fiscale aplicabile situației tale.
Deci care sunt cele mai bune ETF-uri pentru investiții pe termen lung?
Pe termen lung, nu există un singur ETF care să fie „cel mai bun” pentru orice investitor. Din analiza noastră, diferențele importante apar la nivelul indicelui urmărit, diversificării, costurilor, riscului și expunerii geografice sau sectoriale.
Pentru un investitor care urmărește un portofoliu simplu, un ETF global diversificat poate reprezenta nucleul strategiei. Un ETF S&P 500 oferă o expunere mai concentrată pe companiile americane cu capitalizare mare, în timp ce piețele emergente pot completa expunerea geografică.
În final, cele mai bune ETF-uri pentru investiții pe termen lung sunt cele care se potrivesc obiectivelor, orizontului de timp și toleranței la risc a fiecărui investitor. Pentru un portofoliu diversificat, un ETF global poate reprezenta nucleul, în timp ce expunerile pe piețe emergente, obligațiuni, factori sau sectoare pot avea un rol complementar.
Din analiza noastră, diferența importantă nu este între ETF-ul aflat pe locul 1 și cel aflat pe locul 2 într-un clasament anual, ci între un ETF potrivit strategiei tale și unul ales exclusiv pentru că a avut recent un randament ridicat.
Tu ce criteriu consideri cel mai important atunci când alegi un ETF: costurile, diversificarea, indicele urmărit sau performanța?
FAQ
* Tranzacționarea este riscantă și ar putea duce la pierderea parțială sau totală a capitalului investit.
Informațiile sunt furnizate doar în scop informativ și educațional și nu reprezintă sfaturi financiare și/sau recomandări de investiții.
XTB:
Investițiile sunt riscante. Investește responsabil.
Tranzacționarea este riscantă și ar putea duce la pierderea parțială sau totală a capitalului investit.
Informațiile sunt furnizate doar în scop informativ și educațional și nu reprezintă sfaturi financiare și/sau recomandări de investiții.
CFD-urile sunt instrumente complexe și au un risc ridicat de a pierde rapid bani din cauza efectului de levier. 71% din conturile investitorilor de retail pierd bani atunci când tranzacționează CFD-uri cu acest furnizor. Ar trebui să luați în considerare dacă înțelegeți modul în care funcționează CFD-urile și dacă vă puteți permite să vă asumați riscul ridicat de a vă pierde banii.