Regina Dividendelor: Povestea lui Geraldine Weiss

În acest articol despre Geraldine Weiss, îți vom prezenta figura importantă în industria tranzacționării, cunoscută și sub numele de Doamna Dividendelor. Vom cunoaște povestea ei de succes în fața unei societăți care credea că femeile nu sunt făcute pentru finanțe. De asemenea, ne vom centra și pe aspecte precum strategia simplă creată de către Geraldine Weiss, dar foarte funcțională.

Geraldine Weiss: Pioniera investițiilor

În cele ce urmează, vom expune cele trei etape cele mai importante din viața acestei investitoare care a făcut istorie pe Wall Street.

1962: Geraldine W. Singură în fața pericolului

În această perioadă, Geraldine Weiss făcea primii pași în lumea investițiilor. Ea se afla în căutarea unor diverse oportunități de muncă ca broker de bursă. Cu toate acestea, și în ciuda instinctului ei bun, companiile o respingeau din cauza prejudecăților de gen. Astfel, putem observa cum au existat prejudecăți în ceea ce privește insuccesul femeilor în domeniul financiar.

La acest punct, Weiss avea doar două alternative: să renunțe sau să ia măsuri. Și prima nu era o opțiune realistă.

1966: Geraldine Weiss - Prima consilieră financiară

La vârsta de 40 de ani, Weiss s-a unit cu brokerul său, Fred Whitmore. Împreună, aceștia au fondat "Investment Quality Trends" (IQT). Aceasta era o revistă de investiții specializată exclusiv în acțiuni de primă calitate (blue chips). Cu o astfel de inițiativă, Weiss reușește să devină prima femeie care inițiază un serviciu de consultanță în investiții.

În anii următori, Weiss a observat o disparitate în receptarea articolelor. Astfel, ea a realizat cum cele semnate de Whitmore primeau răspunsuri, în timp ce ale ei erau ignorate. Pentru a combate această prejudecată, a decis să înceapă să semneze buletinele sale ca "G. Weiss", ascunzând astfel adevărata sa identitate.

Totuși, după ce a cumpărat partea partenerului său din revistă, și deja sub conducerea sa completă, IQT a atins un succes remarcabil. A câștigat, în timp, o bază loială de cititori care beneficiau economic de sfaturile și analizele sale.

În ciuda acestui succes de început, rămânea sub semnul întrebării: "Cine era acest “G. Weiss” care nu greșea niciodată? Mulți oameni nu puteau să înțeleagă de ce noul Ben Graham nu voia să-și dezvăluie identitatea.

1977: Dezvăluirea identității G. Weiss

În cele din urmă, Weiss a decis să-și dezvăluie identitatea. Ea s-a prezentat într-un program popular de interviuri la televiziune, dezvăluind lumii că era o femeie. Fără îndoială, dezvăluirea sa a surprins mulți dintre cititorii săi, contribuind în mod real la schimbarea prejudecăților existente despre genul feminin în această disciplină. Așadar, la probleme mari există întotdeauna și soluții mari.

Anii 80 - 2022: Popularitate bine meritată

După marea dezvăluire, popularitatea sa a început să crească. Astfel, în următoarea perioadă a vieții sale, printre aspectele notabile ale succesului său s-au numărat următoarele:

• A fost co-autoare a două cărți de un succes considerabil:
  • Dividendele nu mint
  • Conexiunea dividendelor
• Populara revistă Los Angeles Times i-a dat porecla de Doamna Dividendelor.

În cele din urmă, Geraldine Weiss a decedat în anul 2022 la vârsta de 96 de ani. Cum reușesc toți marii investitori să ajungă nonagenari? În această categorie se află și alte nume cu un impact semnificativ, precum Buffett, Munger, Templeton, O´Neill, Boggle.

Strategia de investiții aparținând lui Geraldine Weiss

Și acum că deja cunoaștem istoria sa, rămâne de văzut care a fost acea strategie care a făcut-o demnă de o serie largă de urmăritori.

Filosofia investiții dividende Geraldine Weiss

Geraldine Weiss, a devenit populară pentru abordarea sa neconvențională în lumea investițiilor. În cadrul acesteia, ceea ce predomina era ideea sa de a se concentra pe dividende mai mult decât pe câștigurile unei companii. De altfel, acest lucru este greu de înțeles chiar și astăzi.

De asemenea, ideea ei se axa pe dorința de a promova teoria că rentabilitatea dividendelor este o măsură cheie a valorii. Potrivit lui Geraldine Weiss, există o corelație semnificativă între capacitatea unei companii de a-și menține dividendele în timp și performanța sa pe piața bursieră.

Strategia de Cumpărare

Printre cele mai eficiente strategii puse în practică de către Geraldine Weiss se aflau:

• Ea căuta companii cu un istoric de 25 de ani de dividende consistente.
• Cumpăra acțiunile când dividendele unei companii erau aproape de maximele istorice.
• Achiziționa acțiuni când randamentul dividendului era la cel mai înalt punct al ultimilor 5 ani sau când se afla la 10% din valoarea sa istorică cea mai mare.

Strategia de Vânzare a lui Geraldine Weiss

În ceea ce privește modul său de vânzare, strategia aplicată făcea referire la următoarele:

• Vindea acțiunile când dividendele erau aproape de minimele istorice.
• În mod specific, vindea când randamentul dividendului era la cel mai scăzut punct din ultimii 5 ani sau când se afla la 10% din valoarea sa istorică cea mai scăzută.

Practici complementare dividende

Desigur, toate acestea erau completate cu o serie de alte practici, care totuși nu erau excesiv de complicate:

• Calitate maximă: Acest lucru necesita un minim de 80 de investitori instituționali.
• Datorie controlată: Datoria sa totală trebuia să fie mai mică de 50% din capitalizarea sa.
• Momentum: La momentul achiziției, trebuiau să aibă un PER mai mic de 20.
• Dobândă compusă: Reinvestirea dividendelor în propria companie, atâta timp cât strategia nu indica o poziție de ieșire.

Chiar și așa, faptul că Geraldine Weiss deținea o strategie atât de simplă, nu este cel mai bun lucru. Cel mai bun aspect este că în timpul anilor săi cât stătea în umbră, a obținut un CAGR de 11%. Mai precis, asta înseamnă un randament superior celui al S&P 500 și al lui Warren Buffet în acei ani.

Alternative strategice pentru a investi în dividende

Am prezentat, în cele de mai sus, strategia unuia dintre cei mai influenți investitori din toate timpurile. Prin urmare, vom continua și cu alte strategii de investiții în dividende care s-au dovedit a fi solide de-a lungul anilor:

1. Aristocrații Dividendului: Aristocrații Reprezintă companii din indicele S&P 500, recunoscute pentru creșterea dividendelor lor timp de cel puțin 25 de ani consecutivi. Această strategie se concentrează pe companii financiar stabile și cu un istoric de creștere constantă. De asemenea, ea oferă o combinație de venituri din dividende și potențial de apreciere a capitalului.
2. Regii Dividendelor: Regii Dividendelor se disting prin faptul că au parte de o creștere a dividendelor lor în fiecare an timp de cel puțin 50 de ani. Ei reprezintă vârful stabilității și fiabilității în plata dividendelor. De asemenea, sunt adesea vizați de investitorii care caută venituri pasive și creștere pe termen lung.
3. Câinii Dow: Strategia "Câinii Dow" implică selectarea anuală a celor zece acțiuni din indicele Dow Jones cu cele mai mari randamente prin dividende. Este o metodă simplă care caută să capitalizeze acțiunile subevaluate ale companiilor solide, combinând veniturile din dividende cu potențialul de apreciere a prețurilor.

Așadar, Geraldine Weiss a fost capabilă să evalueze fiabilitatea și robustețea unei companii, acordând atenție, în primul rând, politicii sale de dividende, știind să intre în cel mai bun moment și să iasă la timp din aceasta.

Întrebări frecvente